吉备国桃流谷某老猴说给众小猴的故事
今天把你们叫来不为别的，就是听听桃太郎和鬼岛的故事……没错，老朽已经给几个大猴儿说过了桃太郎武功盖世的奇闻。但是昨天老鸥飞来，又给老朽说了新的故事。
先来说说小猴儿们没听过的——鬼的故事吧。
鬼是一种可怕的怪物。他们像岩石一般高大，腰间缠着虎皮，毛蓬蓬的脑袋上长着牛一样的角。鬼的颜色有好几种，黑的、红的、蓝的、黄的，或是绿的、桃的，绝不会有人那样白色的皮肤。
鬼都住在海上的鬼岛，以前会跑到人类的村子里抢夺食物、美酒和他们四处收集来的神奇宝物。遭殃的不只是人，鬼从海上一路跑到人类的村庄里，途中捉住林子里的动物就杀了吃掉。我们猴族也被捉去不少呢。当时爷爷还年轻，心里好不甘心，便每日勤学苦练，发誓总有一天要干掉恶鬼……不是说老朽，是说老朽的爷爷。没错，所以这是好久好久以前的故事啦。
有一天，爷爷正在修炼，途中正要穿过人类的道路，却见一个二十出头的人类青年带着一条狗从山里走了出来。那人身穿锦衣，腰上挂着个口袋，里面飘出了好香好香的味道。爷爷正好饿了，便顾不上分辨那是什么，走上前去问青年能否给他点吃的。
青年自称桃太郎，对爷爷说只要愿意帮他打鬼，就给他吃的。仔细一问，原来跟人在一起的狗也被杀了父母兄弟，决心与桃太郎同去报仇。这可是做梦都想不到的好机会，爷爷当场便决定跟他们同去。那时桃太郎给爷爷的就是吉备丸子，你们知道吧，现在偶尔也有人类带到山里来送给咱们。
接下来的路上，他们又遇到了志同道合的锦鸡。就这样，爷爷跟随桃太郎一行乘船渡海，登上了鬼岛。众鬼身手敏捷，个个强悍，但也敌不过日夜修行的爷爷。他甚至没有让桃太郎、狗和锦鸡出手，凭着轻盈的动作和锐利的爪子，一只猴干掉了三十个鬼。
猴族的头脑本来就比其他兽族灵光一些，只要动起真格，也能使出强大的武力。生而为猴，真是万幸啊。
先不说这个。把海滩上的鬼全都干掉之后，桃太郎开始寻找他们被抢走的宝物。他们一行在鬼岛南边的海滩上岸，要走过一条陡峭的山坡才能到达北边的悬崖，途中东西方向各有一座像尖角一样矗立的巨岩。东边的巨岩底下有个大洞，洞口安着铁门，还挂了一把大锁。
桃太郎把锁砸开，里面出来一个老鬼。老鬼告诉他，宝物都藏在西边的岩洞里。桃太郎毫不留情地砍了那个鬼，从西角岩的洞窟里搬出宝物，全都运到了船上。接着，他就让爷爷、狗和锦鸡先回去。
要是有鬼活下来，过后可能会寻仇，于是桃太郎要留在岛上，看看是否还有漏网之鬼。
爷爷他们不愿意扔下桃太郎一个人，可桃太郎不听，吩咐他们快些回去，把宝物还给村里的人。爷爷他们没办法，只好先走了。当然，掌舵的是爷爷，狗和锦鸡压根儿派不上用场。
好了，从这里开始，就是昨天遇到老鸥前，老朽所知的故事。
原来，连爷爷他们都不知道桃太郎留在鬼岛的理由。其实打开东角岩的铁门时，桃太郎已经看到老鬼后面还有其他鬼了。当中有个美丽的女赤鬼，说白了，桃太郎是一眼就相中了她。他把爷爷他们打发走，当即回到东角岩，命令其他鬼不得离开洞窟，接着把那个叫鬼萤的女赤鬼拽到了村子的空屋里。而且，他竟然还跟鬼萤住了下来。
桃太郎对鬼萤很好，鬼萤一开始还很害怕，后来也慢慢喜欢上了他。然而，他们的生活并没有持续很久。
约莫过了一个月，锦鸡奇怪桃太郎怎么还没回来，便一路飞到鬼岛，发现了实情。他大吃一惊，慌忙劝说桃太郎回心转意。桃太郎似乎也为自己充满矛盾的生活烦恼不已，左思右想之后，决定离开鬼岛。
桃太郎饱受离别之苦，实在提不起力气杀掉其他活下来的鬼，甚至还把自己的刀送给了鬼萤，让她“好生保管，就当这是我的化身”。
桃太郎离开后，剩下的鬼总算松了口气，并把鬼萤当成他们的救命恩人。但是不久之后，出了一件大事。鬼萤生下了一个男孩，但那孩子虽然头上长角，却全身覆盖着鬼绝对没有的雪白皮肤。原来，鬼萤竟怀上了桃太郎的孩子。丈夫鬼丸逼迫鬼萤杀了那孩子，但鬼萤不愿意。由于妻子是救命恩人，她说不愿意，鬼丸也无法强求。那孩子被命名为鬼岩，为了瞒着其他鬼，不让他们知道那是桃太郎的孩子，夫妻俩就把他全身涂满煤灰，伪装成了黑鬼。
鬼丸担心鬼岩身上的煤灰被冲掉，便以那场惨烈的风暴为借口，制定了忌讳风暴，雨天不准外出的规矩。另外，他还再三叮嘱鬼岩，绝不能与别的鬼发生触碰。
鬼岩并不知道自己是鬼和人生下的孩子，然而随着他渐渐长大，还是意识到不能让外面的鬼发现自己的白皮肤，便开始主动用煤灰涂抹自己。
就这么过了几十年，鬼萤死了，不久之后连鬼丸也死了。鬼丸弥留之际，给鬼岩留下了一句“你要替父亲完成未竟的事业”。鬼岩一直很尊重父亲，便按照自己的理解，成了领导众鬼的鬼岛头领。
又过了几十年，鬼岩已经完全成为村子的中心人物。那时目睹过桃太郎一行血洗鬼岛的人，只剩下鬼丸和鬼萤的亲生孩子了。那个鬼女被众鬼尊称为鬼婆婆，她为了隐瞒鬼岩是桃太郎之子的事实，一直给岛上的孩子讲述桃太郎的故事，作为告诫他们的手段。
当然，她略去了桃太郎留在岛上与鬼萤生活的情节，主要是为了帮鬼岩隐瞒这个事实。因此她故意把当时二十出头的青年桃太郎说成了一个孩子。
然而不久以前，鬼婆婆意识到自己死期将至。可能因为老糊涂了，她开始犹豫是否应该把鬼岩的身世秘密带进坟墓，还跟老鸥商量了这件事。